Негосударственные пенсионные фонды (НПФ) годами обещали россиянам существенную прибавку к пенсии, но на практике многие получают всего 4 тысячи рублей дополнительных выплат. Причина кроется не только в низкой доходности, но и в структуре накоплений: большинство участников пока только формируют капитал, а до этапа выплат дошли лишь немногие.
Средний размер счёта в корпоративных программах НПФ составляет около 436 тысяч рублей, а в индивидуальных — всего 74 тысячи. Эти цифры говорят о том, что большинство граждан вкладывают в НПФ минимальные суммы, не превышающие 1–2 тысяч рублей в месяц. При этом доходность фондов — 8–9% годовых — отстаёт от банковских вкладов, которые за тот же период приносили 10–11%. Это делает НПФ менее привлекательными для тех, кто ищет стабильный доход.
Сейчас выплаты из НПФ получают только женщины старше 55 и мужчины после 60 лет, которые начали копить много лет назад. Молодёжь до 30 лет практически не участвует в программах НПФ, предпочитая тратить деньги на более актуальные цели — ипотеку, образование или текущие расходы. Президент Национальной ассоциации пенсионных фондов (НАПФ) Александр Беляков отмечает, что отсутствие долгосрочной перспективы и низкая осведомлённость о выгодах НПФ становятся основными барьерами для вовлечения молодых людей.
Эксперты также указывают на то, что многие граждане не понимают, как именно формируются выплаты из НПФ. В отличие от государственной пенсии, где размер зависит от страхового стажа и заработка, в НПФ накопления зависят от суммы взносов и доходности инвестиций. Если вкладчик вносит небольшие суммы, то и итоговая пенсия будет минимальной. Например, при среднем счёте в 74 тысячи рублей даже при доходности 9% годовых итоговая прибавка к пенсии составит всего несколько тысяч рублей в месяц.
Дополнительную проблему создаёт нестабильность рынка. В периоды кризисов или низкой доходности фонды могут не только не приносить прибыль, но и терять часть накоплений. Это особенно актуально для тех, кто начал вносить деньги в НПФ в последние годы, когда инфляция и экономическая нестабильность снизили реальную доходность.
Тем не менее, эксперты не исключают, что ситуация может измениться в будущем. Если молодёжь начнёт активнее участвовать в программах НПФ, а фонды повысят прозрачность и доходность, то через 20–30 лет выплаты могут стать существеннее. Однако для этого требуется не только изменение менталитета граждан, но и более активная работа со стороны государства и фондов по популяризации долгосрочных накоплений.
На данный момент НПФ остаются нишевым продуктом, который не может конкурировать с банковскими вкладами по простоте и доступности. Однако для тех, кто готов вкладывать деньги на длительный срок, они всё ещё могут быть выгодным инструментом пенсионного обеспечения при правильном подходе к управлению накоплениями.
